تحلیل بنیادی فولاد امیرکبیر کاشان / نماد فجر

تهیه شده در واحد تحقیق و توسعه شرکت آیکو  گروه آرکا تحلیل

 

مقدمه 

 فولاد امیرکبیر کاشان با نماد فجر در تاریخ 15/12/74 به صورت شرکت سهامی عام در اصفهان شروع به فعالیت کرد. این شرکت با ارزش بازار تقریبی 4700میلیارد تومان و 858 میلیون سهم با شناوری 25 درصدی سهام در تابلو اول بورس داد و ستد میشود.

سهامداران عمده شرکت به شرح زیر است:

 

فجر

 

تولید و فروش :

این شرکت در تولید ورق گالوانیزه، فولاد نورد سرد، آنیلینک و اسید شویی فعالیت دارد.

در بخش اسید شویی با اینکه شرکت دارای ظرفیت اسمی  300هزار تنی است اما با توجه به محدودیت تولید ورق گالوانیزه در حال حاضر با چیزی نزدیک به 63 درصد ظرفیت در حال کار می باشد.

خط تولید نورد سرد که توانایی تولید محصول با ظخامت 0.3 تا 1.5 میلی متر را دارد و با ظرفیت اسمی 250هزار تن در حال فعالیت است که به علت عدم توان شرکت در تولید بیش از 155هزار تنی گالوانیزه این بخش با 82 درصد ظرفیت درحال فعالیت میباشد

واحد آنیلینک که درتبدیل کلاف معمولی به ورق آنیل شده فعال میباشد که با ظرفیت اسمی 150000تنی در حال فعالیت است.

مهمترین بخش تولیدات خط تولید ورق گالوانیزه میباشد، که در این بخش با غوطه ور ساختن ورق نورد شده در مذاب روی و با گذر ورق از کوره آنیل ورق فولادی با پوشش روی که گالوانیزه گویند ساخته میشود ظرفیت اسمی این بخش 155000 تن است.

در جدول زیر تولید محصولات را مشاهده میکنید:

 

فجر

 

در بخش فروش محصولات غالب فروش صورت گرفته ینی چیزی بالای 95 درصد از فروش سالانه مختص به فروش ورق گالوانیزه میباشد. در سال 98، 80 درصد از فروش مقداری گالوانیزه مربوط یه فروش داخلی بوده که این عدد در 6ماهه 99 رقم 95 درصد را نشان میدهد.

در جدول زیر فروش مبلغی را  بر اساس سال های گذشته و پیش بینی آینده نشان میدهد.

 

فجر

 

بر اساس فروش 6 ماهه 99 این عدد نسبت به فروش مدت مشابه سال مالی 98 رشد 113 درصدی را نشان میدهد.

 

بهای تمام شده

عمده بهای تمام شده شرکت را هزینه مواد اولیه تشکیل میدهد که چیزی در حدود 94 الی 96 درصد بهای تمام شده را تشکیل میدهد.

مهمترین ماده اولیه شرکت، ورق گرم اسید شویی و اسید شویی نشده خریداری شده از بورس کالا است که نرخ جهانی آن در حال حاضر بین 485 تا 495 دلار است. عمده خرید این محصول از شرکت فولاد مبارکه صورت میگیرد. فروش در 6 ماهه 99 نسبت به مدت مشابه سال قبل رشد 113 درصدی داشته اما رشد بهای تمام شده تنها رشد 67 درصدی را نشان میدهد.

 

صورت سود و زیان

 

فجر

فجر

فجر

تحلیل های فوق بر اساس مفروضات زیر صورت گرفته است:

 

فجر

1 دیدگاه

  1. سلام.وبسایتتون خیلی خوب و مفیده.به کارتون ادامه بدین

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *